Écrit par Jordan Reeves · Révision éditoriale : vérification automatisée des sources et des chiffres (comment nous vérifions)
Puis-je cotiser des placements à un REER plutôt que de l'argent?
Oui, et la déduction repose sur la juste valeur marchande. Ce qu'on oublie facilement, c'est que le transfert est traité comme une vente : un gain sur le titre est imposable l'année du transfert, et une perte est refusée purement et simplement plutôt que reportée.
- La réponse :: Vous pouvez cotiser des titres admissibles directement, et la déduction repose sur leur juste valeur marchande le jour du transfert.
- Le piège :: Transférer un titre valant moins que son coût. La perte en capital est entièrement refusée : elle disparaît au lieu de devenir utilisable.
- La recommandation :: Vendez d'abord le titre perdant dans le compte imposable, réclamez la perte, puis cotisez l'argent — la voie du transfert la gaspille.
Where the AI summary above gets this wrong
"Vous pouvez transférer des placements dans votre REER pour éviter de les vendre."
That's surface-true. Here's what it misses:
- Cela compte comme une vente — Une cotisation en nature est une disposition réputée à la juste valeur marchande : tout gain accumulé devient imposable cette année-là.
- Les pertes sont refusées, pas reportées — Une perte en capital découlant d'une cotisation en nature à votre propre régime enregistré est refusée et ne peut servir contre aucun gain ailleurs.
- Le titre choisi compte — Transférer une position à fort gain accumulé déclenche l'impôt maintenant; en transférer une en perte gaspille entièrement la perte.
01 Ce qui se passe réellement au transfert
Cotiser un titre en nature le fait entrer dans le régime et génère une déduction fondée sur sa juste valeur marchande le jour du transfert. Aux fins fiscales, vous êtes aussi réputé en avoir disposé à cette valeur.
Une cotisation en nature est donc deux événements à la fois : une disposition dans le compte imposable et une cotisation au compte enregistré. La déduction est la moitié visible; la disposition est celle qu'on oublie.
Source : Cotiser à un REER ou à un RPAC
02 L'asymétrie qui décide de tout
Si le titre a monté, le gain accumulé est réalisé et imposable l'année du transfert. S'il a baissé, la perte en capital est refusée — elle ne peut être réclamée contre des gains de l'année, reportée en arrière ni en avant. Elle cesse simplement d'exister.
Cette asymétrie fait que les deux directions ne sont pas symétriques. Un gain n'est qu'accéléré; une perte est détruite, d'où l'importance de la mécanique de transformer une perte en actif fiscal ici comme mise en garde plutôt que comme occasion.
Shows: ce qu'un montant de revenu imposable additionnel vous coûte en impôt à votre taux marginal, et ce qu'il vous reste. Ignores: les surtaxes provinciales, les crédits qui s'estompent avec le revenu, et tout effet sur les prestations selon le revenu.
Source : Gains en capital (ligne 12700)
03 Que transférer et que vendre
Le cas net d'une cotisation en nature est un titre que vous voulez conserver, proche de son coût de base, quand vous avez les droits et pas de liquidités. Rien n'est gaspillé et rien n'est accéléré inutilement.
Si le titre est en baisse, vendez-le d'abord dans le compte imposable pour rendre la perte utilisable, puis cotisez le produit. S'il a fortement monté, pesez si déclencher le gain maintenant vaut l'abri, ou si de l'argent conviendrait mieux.
Le montant de la cotisation et le produit réputé sont tous deux la juste valeur marchande à la date du transfert : un titre volatil devrait donc être déplacé un jour dont le prix est documenté plutôt que reconstitué. Les institutions l'inscrivent, et demander cette confirmation sur le moment est plus simple que de la réclamer trois ans plus tard. Le reçu émis par l'institution indique la valeur retenue, et c'est ce chiffre qui doit être repris à la fois comme cotisation déclarée et comme produit de disposition dans le calcul du gain.
Source : Cotiser à un REER ou à un RPAC
La perte refusée est l'une des rares règles réellement punitives du système enregistré, et elle attrape exactement ceux qui essaient d'être efficaces. Quelqu'un range son portefeuille, transfère son pire titre dans le REER en se disant qu'il croîtra à l'abri, et détruit une perte qu'il aurait pu utiliser. Vendez-le d'abord : cela ajoute une étape et préserve de l'argent réel.
FAQ
Puis-je cotiser des actions à un REER plutôt que de l'argent?
Oui. Des titres admissibles peuvent être cotisés en nature et la déduction repose sur leur juste valeur marchande le jour du transfert. Le transfert est aussi traité comme une disposition aux fins fiscales.
Que se passe-t-il si le placement a perdu de la valeur?
La perte en capital est refusée purement et simplement. Elle ne peut compenser aucun gain de l'année, ni être reportée en arrière ou en avant : elle disparaît. Vendre d'abord dans le compte imposable la préserve.
Et s'il a pris de la valeur?
Le gain accumulé est réalisé et imposable l'année du transfert. C'est une accélération plutôt qu'une pénalité, mais l'impôt arrive avant que vous l'ayez prévu.
Sources
Regulator references
- Cotiser à un REER ou à un RPAC · Agence du revenu du Canada · 2025Comment les plafonds de déduction REER sont fixés et que les droits inutilisés se reportent.Last verified: 2026-09-07
- Gains en capital (ligne 12700) · Agence du revenu du Canada · 2025Comment les gains et pertes en capital sont calculés, déclarés et reportés.Last verified: 2026-09-07
Tests unitaires du calculateur · les vérifications auxquelles l'exemple pratique de cette page est soumis, et leur dernier résultat
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Jordan Reeves
Fondateur de Talk Through Wealth. Ingénieur logiciel pendant plus de dix ans avant de se tourner vers la planification de la retraite, Jordan a bâti le moteur de projection après avoir vu des proches recevoir des conseils fragmentés, pays par pays, qui ne se réconciliaient jamais. Il écrit sur la retraite comme le moteur la calcule : mois après mois, sur toute une vie, et sceptique envers toute règle empirique qui n'a pas été soumise au calcul.